Conferinta Nationala de Pensii Private 2009: Focus pe prioritati
Cea de a IV-a Editie a Conferintei Nationale de Pensii Private, desfasurata in 14 octombrie a.c. la Palatul Parlamentului, a oferit un nou prilej pietei de pensii private de a reuni pentru a discuta, impreuna cu reprezentantii Executivului si Legislativului, precum si ai autoritatii de supraveghere in domeniu, cele mai importante chestiuni care preocupa profesionistii din acest sector al lumii financiare din Romania.
Marcand sprijinul acordat de Federatia Europeana a operatorilor din pensiile private programului de promovare si educare financiara derulat de Media XPRIMM, Chris VERHAEGEN, Secretar General al EFRP, personalitate apreciata in mediul organismelor europene care supervizeaza problematica pietelor financiare din Uniunea Europeana, a sustinut o interventie referitoare la tendintele regionale de ultima ora, precum si la preocuparile generate de efectele inregistrate la nivel global, in domeniul pensiilor private, ca urmare a crizei financiare.
Pensiile private, ca prioritate politica
"Pensiile sunt "vedeta zilei" in Romania acestui moment. Dincolo de jocurile politice, trebuie sa spunem lucrurilor pe nume: viitorul nu arata deloc bine pentru viitorii pensionari. A sosit momentul pentru clasa politica sa recunoasca valoarea pensiilor private, ca alternativa la dificultatile sistemului public de pensii" a apreciat Crinu ANDANUT, Presedinte APAPR si CEO, ALLIANZ-TIRIAC Pensii Private.
"Industria de pensii private a reusit sa furnizeze rezultate foarte bune. Valorile randamentelor obtinute, de la lansare pana acum, sunt bune chiar si pentru timpuri de crestere economica. Din pacate, in aceste conditii, nici mediul politic, nici structurile executivului n-au facut niciun fel de calcule de impact privind efectele pe care inghetarea contributiilor le va produce asupra veniturilor viitorilor pensionari", a accentuat el, adaugand ca "din nefericire, pe fondul lipsei de informare si a promisiunilor populiste, romanii au inca o incredere nejustificat de mare in veniturile pe care le vor avea din pensia de stat. Ca urmare, presiunea politica pentru sustinerea sistemului privat este foarte mica, iar discursul public merge in continuare pe calea usoara a promisiunilor electorale fara acoperire in realitatile economiei". In opinia operatorilor din piata, exprimata de liderul APAPR, sustinerea sistemului de pensii private ar trebui sa devina o prioritate politica, cu atat mai mult cu cat realitatea curenta demonstreaza fara dubiu lipsa de sustenabilitate din ce in ce mai pronuntata a sistemului public de pensii.
2,5% in 2010 - o certitudine?
In acord cu piata, Mihai SEITAN, Secretar de Stat in Ministerul Muncii si totodata unul dintre cei mai constanti sustinatori ai reformei pensiilor a accentuat: "Pe termen scurt, atat pentru sistemul public, cat si pentru cel privat, prioritatea absoluta este colectarea. Toate entitatile din pensiile private trebuie sa faca corp comun ca sa obtina cresterea contributiilor. Mediul economic se confrunta in acest moment cu o situatie foarte dificila, ceea ce face ca sansele de a reintra in calendarul initial de crestere a contributiilor, la nivelul de 3%, sa fie extrem de reduse. Este insa absolut necesar sa se realizeze cel putin cresterea la 2,5%, pentru a nu afecta si mai mult sansele generatiilor actuale de a avea o pensie decenta".
De altfel, Ion GIURESCU, Vicepresedinte CSSPP a anuntat ca, "din informatiile pe care le detine Comisia (n.r. CSSPP), cresterea contributiilor la 2,5% este cuprinsa in proiectul de buget pentru 2010". Chiar daca acest nivel ar putea fi considerat aproape cert, opinia generala a industriei este ca el este nesatisfacator, cu atat mai mult cu cat nu exista inca nicio informatie calificata cu privire la momentul in carear putea avea loc revenirea deplina in parametrii calendarului initial de contributii. "Singurul lucru bun care a functionat in Romania in aceasta perioada a fost sistemul de pensii private. Rezultatul s-a vazut in rezultatele fondurilor si in portofoliile administratorilor" a subliniat GIURESCU. "De aceea, orice efort de a aduce nivelul contributiilor cat mai sus este pe deplin justificat si va contribui in mod evident la bunastarea viitoare a pensionarilor", a adaugat el, sustinut de Mihai SEITAN, care a tinut sa sublinieze ca "este necesar sa valorificam primul moment favorabil ca sa incercam o accelerare a ritmului de crestere a contributiilor, astfel incat sa ajungem la procentul maxim prevazut de lege, de 6%, mai devreme decat era prevazut in calendarul initial", accentuand ca numai asa exista o sansa de a se compensa efectul inghetarii actuale a contributiilor, precum si degradarea viitoare a pensiilor publice.
Legea pensiilor publice trebuie adoptata, indiferent de situatia politica
De altfel, specialistii prezenti au subliniat inca o data ca problematica pensiilor nu poate fi privita decat in ansamblul ei, orice discutie despre evolutiile viitoare trebuind sa ia in considerare toate componentele sistemului de pensii, fie publice, fie private. "Oricine a lucrat in sistemul public de pensie stie cat de fragil este bugetul public de pensii", a subliniat Ion GIURESCU, Vicepresedinte CSSPP, adaugand ca "orice planuri de viitor trebuie sa ia considerare rolul pensiilor private in asigurarea securitatii financiare a cetatenilor dupa iesirea la pensie".
Totusi, la nivelul societatii, si mai ales pentru categoriile de populatie cu venituri modeste, rolul pensiilor publice ramane unul foarte important, chiar daca in viitor acest segment nu va mai asigura, cel mai probabil, decat o pensie de subzistenta. Pina la acel moment, insa, sau cel putin pina la momentul in care sistemul de pensii private va incepe sa plateasca pensii pe o scara larga, pilonul public ramane componenta de baza in asigurarea veniturilor de pensionare pentru o larga categorie a populatiei. De aceea, sanatatea si sustenabilitatea acestuia sunt extrem de importante, iar aplicarea reformelor parametrice la care Romania s-a angajat pentru a echilibra bugetul public de pensii, este obligatorie.
"Criza guvernamentala nu anuleaza obligatiile asumate de Romania prin acordul cu Fondul Monetar International. Ca urmare, legea pensiilor publice va trebui pusa in opera indiferent de evolutiile politice", a declarat Mihai SEITAN. Mai mult, "legea pensiilor publice va produce efecte si asupra sistemului privat, aducand catre acesta un numar de peste 200.000 de participanti din sistemele militarizate si inca circa 200.000 participanti dinspre segmentul profesiilor liberale, al intreprinzatorilor sau persoanelor care lucreaza cu contract de management etc." a mai precizat oficialul citat, vorbind despre necesitatea sustinerii acestui demers legislativ.
In acord cu Europa
Dificultatile sistemului de pensii din Romania, in ansamblul lor, se rasesc, in mare parte, si in celelalte state europene, cu precadere in cele regiunea Europei Centrale si de Est. O societate aflata intr-un proces accelerat de imbatranire, deficite substantiale in bugetul public de pensii, o populatie prea putin preocupata de subiectul pensiilor si relativ inapta sa opereze alegerile corecte in planul finantelor personale, o clasa politica preocupata de efectele electorale imediate si nu de startegiile pe termen lung ... sunt factorii care, prin efectele lor combinate, pun tinerele sisteme de pensii private din regiune intr-un real pericol.
Criza economica a alimentat suplimentar tendintele de a folosi subiectul pensiilor in competitiile politice, dand totodata o "arma" in plus acelor forte guvernamentale care incearca sa mascheze criza structurala a sistemelor publice de pensii prin deturnarea resuselor dinspre segmentul pensiilor private catre cel de stat. Sub genericul precuparii pentru siguranta financiara a participantilor, se vehiculeaza tot mai intens diverse teorii privind impunerea unor garantii absolute, folosindu-se in argumentatie declinul firesc determinat de criza economica in rezultatele investitionale ale fondurilor de pensii, ca si in toate sectoarele economiei.
"Se vorbeste mult despre garantii si protectia participantilor la fondurile de pensii, fara sa se spuna decat arareori ca prima forma de protectie a publicului este informarea. Criza financiara a accentuat cu atat mai mult nevoia de comunicare in pensiile private, fiind absolut obligatoriu ca oamenii sa inteleaga functionarea sistemelor, implicatiile garantiilor, beneficiile, dar si limitarile sistemului", a afirmat Chris VERHAEGEN, Secretar General EFRP.
Ea a exemplificat prin experienta acumulata in pietele vestice care arata ca nivelul de informare generala cu privire la serviciile financiare, si la pensiile private in mod special, este inca foarte redus. "Diversificarea si adecvarea ofertei a fost privita mult timp ca solutia ideala pentru protejarea participantilor, dar experienta arata ca oamenii NU ALEG, oricat de multe variante ar avea la dispozitie". Piata suedeza, in care orice participant are la dispozitie o oferta foarte larga, de peste 600 de fonduri, cu profiluri investitionale diferite, este un exemplu graitor. In aceasta piata, peste 80% din participantii la fonduri NU SI-AU ALES FONDUL, ci au optat implicit pentru schema de investire standard oferita de operatori. "Daca este sa vorbim despre protectia intereselor cetatenilor cu privire la pensii, educarea financiara ar trebui sa fie primul pas" a accentuat VERHAEGEN.
Garantiile pe termen scurt,"devastatoare" pentru fondurile de pensii private
"Oferirea garantiilor pe termen scurt este extrem de costisitoare si produce efecte de-a dreptul devastatoare asupra randamentelor obtinute de fondurile de pensii" a afirmat Chris VERHAEGEN. Este important sa se asigure securitatea economiilor realizate de participanti, dar experienta a demonstrat ca cel mai eficient este sa utilizezi un mix de mijloace care sa convearga pentru sustinerea acestui scop: sistemul multifond, reguli prudentiale bine definite, supraveghere performanta etc. "Garantiile absolute sunt foarte usor de perceput de catre public, de aceea se si bucura de un ecou pozitiv, dar costul lor este atat de mare incat saboteaza practic actiunea de economisire. Cu cat termenul peste care trebuie sa functioneze garantia este mai lung, cu atat costurile sunt mai suportabile", a explicat oficialul EFRP.
Citand experienta pietelor mature din Europa, VERHAEGEN a explicat ca orice tip de garantie pe termen scurt implica un nivel ridicat al costurilor si determina o scadere substantiala a randamentelor obtinute si, implicit, a pensiilor generate la finele perioadei de contributie. Daca validarea rezultatelor investitionale in raport cu un nivel garantata are loc pe orizonturi mari de timp, atunci costurile sunt mai reduse, iar sansele de a obtine randamente superioare cresc simtitor. "Este adevarat ca garantiile pe termen lung ofera o reducere limitata a riscurilor financiare, dar sa nu uitam ca nicio intreprindere umana nu este complet ferita de riscuri", a concluzionat ea.
Romania nu face exceptie de la tendintele generale. Subiectul garantarii randamentelor cu inflatia a revenit periodic in discutie si se afla, de altfel, si in prezent pe agenda de lucru a sindicatelor. "Nimic nu este mai daunator decat sa gandim ingust si pe termen scurt. Garantiile cu inflatia sunt cele mai scumpe posibil. Ele introduc niste costuri suplimentare foarte importante si limiteaza totodata optiunile investitionale ale administratorilor. Efectul imediat este cel al limitarii drastice a randamentului pe care il pot obtine fondurile de pensii, de cele mai multe ori exact pana la limita acoperirii inflatiei. Mai mult, intr-un viitor nu prea indepartat vom face parte din zona euro si vom avea de-a face cu o dobanda de politica monetara foarte mica, cu rate ale inflatiei foarte reduse. Ce vom mai garanta atunci? Ce fel de economii vor mai realiza cetatenii prin sistemul de pensii obligatorii? Ca atare, mai mult decat orice, garantarea cu rata inflatiei se va intoarce ca un bumerang impotriva participantilor", afirma Cristian ROSU, Director General, CSSPP.
Ca atare, explica el, este mult mai important ca, in loc sa ne irosim puterile discutand despre garantii excesive, sa intreprindem lucruri concrete ca sa colectam contributiile mai bine si, mai ales, sa urcam nivelul acestora la o valoare care sa produca efecte reale. "Fie ca vom avea o contributie de 2%, 2,5% sau 3% ... sau chiar cea maxima prevazuta de lege, de 6%, pana la urma vorbim de un nivel foarte redus. Ca sa aduca o pensie consistenta, sau macar suficienta, contributia ar trebui sa fie mai mare, poate chiar sa acopere integral acei 10,5% platiti de angajati catre bugetul public de pensii" a explicat oficialul CSSPP.
Angajatorii trebuie sa-si asume un rol important in educarea financiara a salariatilor
"Sarcina de a educa publicul, informandu-l corect asupra sistemului public de pensii si ajutandu-l sa ia contact cu sistemul de pensii private, nu sta numai in sarcina Guvernului, desi este clar ca acesta are o mare responsabilitate in acest sens" afirma Cornelia COMAN, CEO, ING Asigurari de Viata. "In acest proces trebuie sa se implice toate componentele societatii, iar angajatorii sunt un factor cheie", a explicat ea.
Companiile financiare sunt cele care trebuie sa asigure un acces facil la consiliere financiara si o comunicare transparenta in legatura cu serviciile si produsele lor. In plus, sistemul de invatamant ar putea avea un rol important in furnizarea accesului la educatia financiara, cu atat mai mult cu cat el se adreseza tinerilor, adica celor care vor resimti cel mai acut efectele evolutiilor demografice adverse.
Iar daca Guvernul trebuie sa asigure conditiile legislative care sa faca sistemul functional, eficient si sigur, angajatorii au sunt cei care un rol, si totodata o responsabilitate, deosebit de importante. In afara implicarii prin oferirea de planuri financiare de economisire pentru pensie, ca mijloc de motivare a angajatilor si expresie a responsabilitatii sociale corporatiste, angajatorii se pot implica prin facilitatea educatiei financiare. Ei trebuie sa informeze angajatii asupra obligatiei de a adera la un fond de pensii private de Pilon II si totodata sa faciliteze contactul acestora cu consultantii financiari din industria de pensii private, astfel incat sa fie cat mai bine informati si sa faca o alegere activa a schemei de pensii. "Pentru administratorii de pensii private este greu sa depisteze, in trei luni, unde anume se afla noii angajati, ca sa-i poata informa si ajuta sa opteze activ pentru un fond de pensii. Noi nu am renuntat la ideea de a capta interesul cetatenilor. Dorim sa o facem si suntem dispusi sa cheltuim pentru asta, dar avem nevoie de sprijinul angajatorilor", a explicat Cornelia COMAN.
Forumul Economic Bucuresti - despre responsabilitate si beneficii
Despre rolul si responsabilitatile angajatorilor in raport cu subiectul pensiilor private s-a discutat pe larg in partea a doua a zilei, impreuna cu reprezentantii unora dintre cele mai relevante companii angajatoare din Bucuresti si judetul Ilfov, prezenti la editia bucuresteana Forumului Economic Regional. Contextualizand dezbaterea in parametrii extrem de dificili in care trebuie sa opereze orice entitate economica pentru a traversa perioada de criza, invitatii speciali au subliniat in prezentarile lor si oportunitatile pe care existenta sistemului de pensii private le ofera pentru optimizarea costurilor cu angajatii si un management performant al resurselor umane. O prima remarca a fost aceea ca, potrivit studiului de piata realizat de MEDNET Marketing Research Center, beneficiile de protectie - asigurari si pensii private -, sunt printre primele care au fost eliminate din programele de recompensare a salariatilor. Dincolo de efectele crizei asupra bugetului companiei, printre motivele pentru care angajatorii sunt tentati sa renunte la acest beneficiu se numara si lipsa de interes a salariatilor. De cele mai multe ori acestia prefera beneficiile cu efect imediat: bonusuri, prime, beneficii de statut.
"De remarcat ca, desi pensiile private facultative se bucura de deductibiliate fiscala, niciunul dintre angajatorii care inca mai ofera acest beneficiu n-au mentionat avantajele fiscale printre motivele pentru care o fac", a subliniat Monica CABAT, Project Coordinator, MEDNET. Administratorii de pensii private spun ca deductibilitatea nu este atat de interesanta si nu produce efecte in masura scontata dintr-o serie de motive de ordin tehnic: "Pe de o parte, nefiind vorba de o deductibilitate totala, adica si de la plata contributiilor sociale, ea nu produce efecte financiare foarte substantiale pentru angajator. Din pacate, rezolvarea acestui aspect treneaza nepermis de mult. Pe de alta parte, pentru participantii care isi platesc singuri contributia este descurajant de greu sa beneficieze de deductibilitate", a explicat Cornelia COMAN, CEO, ING Asigurari de Viata Totusi, chiar daca tentatia avantajelor materiale imediate este foarte puternica in randul angatilor, angajatorii nu ar trebui sa abandoneze ideea de a folosi pensiile private ca mijloc de motivare a acestora. Dincolo de avantajele financiare, relevate cu prisosinta de prezentarea realizata de Annemona TOGAN, Director Operatiuni, ALLIANZ-TIRIAC Pensii Private, demersul de contribui pentru pensia privata facultativa in beneficiul salariatilor are un puternic caracter educativ. De altfel, cea mai buna demonstratie in acest sens a sosit chiar din partea angajatorilor prezenti. Ana Monica IANCU, Benefit&Personnel Associate, JT International Romania, a explicat sistemul folosit de compania sa pentru recompensarea salariatilor, utilizand pensia privata ca unul dintre principalele instrumente. Compania a incurajat salariatii sa contribuie pentru pensiile private facultative acordand fiecaruia dintre acestia o supliment de contributie, platit de companie, proportional cu contributia proprie a angajatului. "Proportia in care compania suplimenteaza contributia angajatilor este variabila, depinzand, in principal, de pozitia, calificarea si vechimea in firma a fiecaruia dintre angajatii care au ales acest beneficiu", a explicat Ana Monica IANCU. Daca metoda aleasa de JT International Romania are o componenta de eficienta evidenta, beneficiul fiind acordat numai acelor angajati care au capacitatea de a-l aprecia la justa lui valoare, odata ce sunt dispusi sa cheltuie si din resursele proprii pentru pensia facultativa, dezbaterile au aratat ca si acordarea uniforma a unui astfel de avantaj extrasalarial are un rol pozitiv. "Primind acest beneficiu, salariatii nostri au devenit mult mai interesati de subiectul pensiilor private", a aratat Cristian IANCU, Secretar General Adjunct, Federatia Sindicatelor din Posta si Comunicatii. Ca urmare, chiar daca dimensiunea contributiilor oferite de angajator nu este mare, odata aflati in postura de contribuitor la sistem, angajatii sunt mult mai interesati sa inteleaga care sunt avantajele efective de care vor beneficia. Ei se informeaza intr-o masura mai mare si exista sanse sporite ca, in masura bugetului personal, ei sau membrii familiilor lor sa contribuie la sistem si din resurse proprii.
"Pina la urma, este vorba mai putin despre bani, buget sau criza, cat despre responsabilitate asumata si pretuirea acordata angajatilor nostri", a subliniat Crinu ANDANUT. "Cat priveste atitudinea fiecaruia dintre noi, ca individ, trebuie sa constientizam ca soarta noastra viitoare depinde de ceea ce decidem si intreprindem acum: vom avea o batranete linistita, sau ne vom lupta, cu mijloace precare, pentru fiecare aspect al existentei noastre, depinzand de ajutorul copiilor sau de posibilitatile discutabile ale sistemului public de asigurari sociale".
